三、月度披露（适用于2016.2.4 之后）：单只私募证券投资基金管理规模金额达到5000 万元以上的，应在每月结束之日起5 个工作日以内向投资者披露基金净值信息。

四、季度披露（适用于2016.2.4 之后）：私募基金运行期间，应在每季度结束之日起10 个工作日以内向投资者披露基金净值、主要财务指标以及投资组合情况等信息。

五、年度披露（适用于2016.2.4 之后）：私募基金运行期间，信息披露义务人应在每年结束之日起4 个月以内向投资者披露以下信息：

1. 报告期末基金净值和基金份额总额；

2. 基金的财务情况；

3. 基金投资运作情况和运用杠杆情况；

4. 投资者账户信息，包括实缴出资额、未缴出资额以及报告期末所持有基金份额总额等；

5. 投资收益分配和损失承担情况；

6. 基金管理人取得的管理费和业绩报酬，包括计提基准、计提方式和支付方式；

7. 基金合同约定的其他信息。



六、重大事项披露（适用于2016.2.4 之后）：发生以下重大事项的，应按照基金合同的约定及时向投资者披露：

1. 基金名称、注册地址、组织形式发生变更的；

2. 投资范围和投资策略发生重大变化的；

3. 变更基金管理人或托管人的；

4. 管理人的法定代表人、执行事务合伙人（委派代表）、实际控制人发生变更的；

5. 触及基金止损线或预警线的；

6. 管理费率、托管费率发生变化的；

7. 基金收益分配事项发生变更的；

8. 基金触发巨额赎回的；

9. 基金存续期变更或展期的；

10. 基金发生清盘或清算的；

11. 发生重大关联交易事项的；

12. 基金管理人、实际控制人、高管人员重大违法违规行为或正在接受监管部门或自律管理部门调查的；

13. 涉及私募基金管理业务、基金财产、基金托管业务的重大诉讼、仲裁；

14. 基金合同约定的影响投资者利益的其他重大事项。





1）国家禁止或者限制投资的项目，不符合国家产业政策、环境保护政策、土地管理政策的项目；

2）借（存）贷、担保、明股实债等非私募基金投资活动，但是私募基金以股权投资为目的，按照合同约定为被投企业提供1年期限以内借款、担保除外；

3）保理资产、融资租赁资产、典当资产等类资产、股权或其收（受）益权；

4）金融资产交易中心发行的产品；

5）初发企业股票（战略配售和港股基石投资除外）；

6）上市公司股票（向特定对象发行、dazongjiaoyi、协议转让、所投资的企业上市后参股企业所持股份的未转让部分及其配售部分除外）；

7）从事承担无限责任的投资；

8）法律、行政法规和证监会禁止的其他投资活动。



此外，关注创业投资基金是否直接或间接投资（包括通过投资私募股权投资基金的方式进行投资等）基础设施、房地产、初发企业股票、上市公司股票（所投资的企业上市后参股企业所持股份的未转让部分及其配售部分除外）、上市公司可转债、上市公司可交债。



首先，前述投资范围基本是《备案须知》及《关于加强私募投资基金监管的若干规定》（“71号文”）中禁止私募股权基金投资的范围。